▎在各家快递公司摩拳擦掌备战“双十一”的时候，极兔速递68亿元收购百世汇通的消息，让本就暗潮汹涌的快递江湖，又一次掀起波澜。

10月29日，百世集团（BEST）对外发布公开信，拟将国内快递相关公司的股权、资产、网点、转运中心、人员、技术、系统等转让给极兔速递，该交易作价68亿元（约合11亿美元）。

去年今日，快递业“搅局者”极兔正被全网封杀，一年过去，极兔速递率先出了手，杀了个措手不及。极兔收购百世后，两家市场份额合计约为16%，将超过圆通速递、申通快递，与韵达股份相当，直指中通快递的老大之位，快递行业维持多年的 “四通一达+顺丰” 的格局将被打破。这家企业究竟有多大动能？快递行业真的要变天了？

“四通一达+顺丰”早就变了

自2016年开始，多家头部快递企业上市，这些企业收获千亿市值的同时，不断收拢市场份额，当年近2000家注册快递企业大多数已经接近消亡，大浪淘沙之下，能依然屹立不倒的快递公司就是代表性的“四通一达+顺丰”。

极兔速递入局之时，快递业本就不平静。

2017年开始，国内快递订单量增速下降到30%以内，标志着更为激烈的市场竞争即将到来。

原本顺丰依托国内稀缺的航空资源和优质服务在B2B商务件（工商业快递）处于垄断地位，与其他快递公司错开竞争，但是随着发票以及合同逐步电子化，顺丰将面临业务量下降的严峻考验，于是盯上了电商件。

电商件分中高端和低端，客单价较高的消费品大部分本就是顺丰客户。中低端电商件，为客单价较低的电商卖家为主，需求较为一致且非常高频，对于产品价格极其敏感，即使0.05元的价格差异都会对客户产生明显吸引力。2019年顺丰为了扩大业务量，发起价格战向电商件领域进攻。

正是价格战的这两年，给极兔速递提供了绝佳的时间窗口，极兔速递用互联网惯用的烧钱补贴打法，快速占领市场，据媒体报道，极兔给予商家快递价格达到1.2元-1.3元/单，义乌的拼多多商家甚至达到0.8元/单，而行业公认的成本价为1.4元/单。

顺丰递降维打击、和极兔的围剿包抄，整个快递业的日子都不好过。

2021年1月快递服务业务经营数据显示，顺丰、圆通、申通、韵达的快递业务单票收入分别为17.26元、2.38元、2.51元、2.23元，同比降幅达到12.4%、19.3%、23.9%、22%。

市场地位处于末位的百世汇通，尽管近几年收入和市场份额都在增长，但长期以来以价换量，随着快递价格持续探底，无疑成为压力最大的那一家。多年来，百世自动化设备上的投入，使得其单票成本不到1元，远低于其他公司。但因为精力没能集中精力在快递业务上，影响了公司的净利润表现，剥离快递业务，可以让百世回到最初、较纯粹的互联网公司定位，或许是一件好事。

极兔速递为何能这么快跑起来？

对比成立时间大多过20年的国内老牌快递公司而言，进入中国市场1年多时间就挤进行业前三极兔不得不令人吃惊。

快递行业内总说极兔属于拼多多系，虽然拼多多否认了这层关系，但是从创始人的出身来看，极兔完成 “跳跃”确实离不开拼多多。

2014年，OPPO旗下的得力干将李杰被派往印尼开拓东南亚市场，仅用4年时间，OPPO的市场占有率从零提升到10%。

在经营OPPO的过程中发现了快递物流的巨大商机，2015年8月，李杰创立了J&T Express，依托OPPO的网络，运单量一度达到印尼第一、东南亚第二。

李杰和黄铮都是段永平的杰出门徒，极兔速递一成立就拿到了段永平的投资，和OPPO渊源不浅，而拼多多的早期投资人之一正是段永平，有着共同的资本方，拼多多和极兔在合作中也能更加信任。

2019年，极兔通过收购上海龙邦快递，获得了在中国经营快递经营资质，并于2020年3月正式以极兔的名字进军中国市场。

很快极兔便接入拼多多、当当网、苏宁、有赞等十一家电商平台，其中拼多多成为极兔速递首要合作伙伴，为其贡献了90%以上的业务量，还曾对选用极兔速递的商家给予一定的补贴和流量支持。

去年9月底，极兔日均订单就达到了1000万单，到今年年初的年货节，一举攻下2000万这个堡垒， 2021年的618，更是直接冲上日均3000万单的高峰。要知道，全国快递企业日均快件处理量2.3亿件，极兔一家企业就占了十分之一，2002年成立的中通快递，也是到2019年才拿下3000万日单量。

不过，极兔能够作为一个新的变量入局，也是借了三通一达的道。

快递行业当中，除了顺丰采取直营模式之外，其它快递公司都是采取加盟制，就是总部只负责全国转运中心体系与干线运输体系，末端收派则交给加盟商负责。加盟模式下，总部对于加盟商的控制力度并没有那么高。

极兔则采用了已经在印尼跑通的“直营+加盟”模式，即先在北上广等核心区域建立自营网点，再通过部分地区加盟网点拓展网络覆盖范围。

一开始，它的网点、干线基本依托三通一达，即“蹭网”。由于价格战，无奈之下，通达系为了降低成本，不断压低加盟商的费用。日子一长，微利的困境必然笼络不住人心，对于加盟商来说多收一个快递就多赚一点，这也给了极兔频频“挖墙脚”的机会。

2021年初，极兔服务网点便做到了近100%的全国省市覆盖率，98%的县区覆盖率、90%的乡镇覆盖率。

2021年4月，极兔速递拿下博裕资本、红杉中国、高瓴资本的14亿美元融资，投后估值78亿美元。9月继续融资2.5亿美元，剑指IPO。

资本加持下，极兔扩张的步伐还在加速。

今年9月，极兔关联公司汇森全球已收购了壹米滴答（优速快递母公司），获得了全国建立了70多个分拨中心，拥有营业网点超过6000家，运输车辆20000余台，有望借道进入了大件包裹市场。

收购百世后极兔的网点也将进一步扩充，数据显示，截至2020年12月底，百世快递在全国拥有87个转运中心，超49000个末端网点，别人十几二十年的苦功，1年多就全数收入囊中，这样疯狂的速度，叫人害怕。

电商平台之争

电商与物流齿唇相依、荣辱与共，快递企业合纵连横只是预热，背后电商领域的终极之战分明张弓待发。

快递作为电商产业的基础设施而存在， 一方面，快递时效性、稳定性是电商吸引商家、用户的重要环节，另一方面，同行间的商业机密如面单上的客户信息、物品内容等，也是企业们觊觎和互斥的敏感地带。一定程度上，对物流资源的掌控力度，能影响电商业务的增长速度和空间。因而，快递行业格局的变化电商平台起了一定的主导作用。

京东依靠重资产的自建物流，实现了较好的用户体验，并成为京东的核心优势之一。

为了在物流上抗衡对手，自2008年投资百世快递开始，截至目前长达12年时间里，阿里先后通过股权收购的方式，将除顺丰以外的其余5家快递巨头尽收麾下。随着阿里入股桐庐帮，菜鸟开始有了叫板京东和顺丰的底气。

阿里巴巴对百世的持股最高，达到30%；间接持有申通25%的股份；对圆通、中通、韵达的持股比例分别为22.5%、8.7%、2%，阿里的介入使得 “四通一达”格局的形成。

这几家公司每家都有不同的资产配置重点，圆通的投资集中于土地与转运中心；申通则是土地与车辆；中通在车辆、转运中心、土地等方面的投资整体较为领先，最后，百世则以投资自动化为主。

阿里的战略是通过投资增加对快递公司的话语权，把物流的运营交给“三通一达”，阿里在背后负责数据运营、技术支持和模式创新，菜鸟在阿里内部被视为电商业务的基础设施，“新零售八路大军，淘宝为天，菜鸟为地”，阿里核心是要控制订单，获得配送员、用户、订单、配送路径等数据，由此形成战略协同。

自“通达系”接入阿里的菜鸟系统后，拼多多的物流就陷入了僵局，作为后来者，拼多多在淘宝和京东二分天下的赛道格局中强势崛起，拼多多也正需要一个“背景清白”的“嫡系”快递，于是，专攻下沉的拼多多便和走低价策略的极兔一拍即合，极兔也开始全面挑战老巨头的过程。

根据国家邮政局公布的数据，今年9月份全国快递服务企业业务量完成80.9亿件，平均日单量2.7亿件，拼多多高峰订单破亿，接近总单量的1/3，这么大的体量自然对行业格局有深刻的改变，它出现的那一天开始就意味着物流迟早会有一战。

如今，互联网巨头都笼罩在反垄断的阴影里，这意味着市场欢迎更多后起之秀。近些年，传统电商平台三足鼎立，抖音、快手凭借直播这一新形式弯道超车，字节跳动也开始内部孵化物流企业，整个行业正面临新变量，快递业的洗牌肯定还没完。